Apresentação Estratégia Gestão Discricionária Médio Prazo

Gestão de Investimentos
BANCA PRIVADA
Médio/Alto
Estratégia Médio Prazo
• Política de Investimento
Esta Estratégia de Investimento pretende proporcionar a valorização do capital a médio prazo, através de um
investimento diversificado e global. A distribuição dos activos que compõe a carteira assenta numa gestão
activa nos mercados obrigacionistas e accionistas mundiais.
Esta estratégia será composta maioritariamente por obrigações de emitentes públicos e privados, de taxa
fixa e indexada emitidas por entidades cuja qualidade creditícia apresente uma notação mínima de
Investment Grade, em acções e em obrigações convertíveis que confiram o direito à subscrição de acções
ou noutros activos que permitam, directa ou indirectamente a exposição ao mercado accionista. O horizonte
de investimento mínimo aconselhado para esta estratégia é de 3 anos.
• Risco de Investimento
A flexibilidade do Asset Allocation conjuntamente com a diversificação geográfica, permite uma redução do
risco global da carteira suportada por um controlo efectivo do risco do investimento e pela imposição de
regras prudênciais de gestão que limitam as perdas associadas a cada activo.
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Gestão de Investimentos
BANCA PRIVADA
Médio/Alto
Estratégia Médio Prazo
• Estrutura de Investimento
Classes de
Activos:
Intervalo
de Alocação:
Composição:
Activos de Risco
0% a 50%
Acções (posições longas e curtas) e Taxa Fixa com prazos superiores a 5 anos.
Obrigações
0% a 100%
95% do investimento nesta classe de activos é feito em Investment grade, ou seja
com ratings iguais ou superiores a BBB-.
Fundos/ETF’s
0% a 75%
Fundos de Obrigações, Acções, Mistos, Alternativos e High Yield. Os Fundos
Alternativos, no máximo podem representar 30% da carteira (Hedge Funds com
estratégias Equity Short & Long, Credit Arbitrage, Distressed Debt, Convertible
Arbitrage e Multi-strategy; Fundos Imobiliários). Os Fundos de High Yield podem
representar até 15% do investimento.
Liquidez/Fundos
Monetários
0% a 30%
Depósitos a Prazo, Papel Comercial e Unidades de participação em Fundos
Monetários.
Esta estratégia não tem nem remuneração nem capital garantidos ao Cliente, no entanto utiliza como
Benchmark para o investimento um retorno objectivo superior à Euribor a 3 Meses + 400 pb..
• Perfil do Investidor
A Carteira destina-se a investidores com uma tolerância ao risco média e que apresentem uma expectativa de
valorização do capital investido.
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