brasil emite ttulo de 10 anos em euro

Informe Dívida
TesouroNacional
Brasil Finaliza as Captações Externas Previstas para 2005
Junho de 2005
BRASIL FINALIZA AS CAPTAÇÕES EXTERNAS PREVISTAS PARA 2005
No último dia 20 de junho, a República
Treasury (título do Tesouro americano)
promoveu mais uma emissão no mercado
com 10 anos de prazo. A emissão, liderada
externo, captando volume total de USD 600
pelos
milhões, com a reabertura do Global 2015,
colocada ao preço de 100,95% do seu
que havia sido lançado inicialmente em
valor de face, resultando em taxa de
fevereiro deste ano. A volta do Brasil ao
retorno para o investidor de 7,73% a.a.. As
mercado externo, ocorreu menos de um
condições da reabertura do Global 2015
mês
foram ainda melhores do que as da
após
a
aproveitando
captação
o
mais
momento
recente,
positivo
do
bancos
Citigroup
e
HSBC,
foi
colocação original de fevereiro na qual o
preço foi de 99,83% e a taxa de retorno de
mercado internacional.
7,90% a.a.. A liquidação financeira ocorreu
Evidência disso é que os negócios com
em 27/06/2005 e os cupons serão pagos
dívida de países emergentes no mercado
nos dias 07 de março e 07 de setembro de
secundário cresceram 35% no primeiro
cada
trimestre deste ano na comparação com o
07/03/2015.
ano,
até
o
vencimento
em
mesmo período do ano passado, atingindo
USD 1,408 trilhão, o maior volume desde
Esta emissão foi a última operação do
97,
EMTA
programa de financiamento externo de
(Emerging Markets Traders Association).
2005, que teve início antecipado ainda em
Neste contexto, o Brasil se destacou com
outubro de 2004.
giro
países
Nacional completou, com um semestre de
México,
antecedência, os USD 6,0 bilhões previstos
pelas
neste programa, indicando a boa aceitação
segundo
informações
superior
emergentes
considerados
ao
como
de
do
outros
Rússia
investment
e
grade
agências de classificação de risco. Além
disso,
contribuíram
Com isso, o Tesouro
dos títulos brasileiros no mercado externo.
também
os
favoráveis
da
Por fim, vale lembrar que, de acordo com a
balança comercial brasileira e o robusto
Resolução N.º 20, do Senado Federal,
ajuste fiscal nas contas primárias do
publicada em novembro de 2004, os
governo.
recursos obtidos com a captação poderão
consistentes
resultados
ser usados tanto para pagamento de dívida
Em relação às características da emissão,
interna
quanto
externa,
dando
maior
o Global 2015, com cupom de juros de
flexibilidade aos administradores da dívida
7,875% a.a., foi emitido, na reabertura, com
pública federal para gerir os recursos
spread de 363 pontos-base acima do
obtidos junto ao mercado.
Tesouro Nacional: http://www.stn.fazenda.gov.br/
Tesouro Direto (venda de títulos públicos pela Internet): http://www.tesourodireto.gov.br/
Informe Dívida – Junho de 2005
Brasil Finaliza as Captações Externas Previstas para 2005
Características da Emissão em 20/06/2005
Prazo
Data da Liquidação
Cupom de juros
Preço de emissão
Yield
Spread
Comissão de colocação
Pagamento do principal
Pagamento dos juros
10 anos (vencimento em 07/03/2015)
27/06/2005
7,875% a.a.
100,95% do valor de face
7,732% a.a.
363 bps sobre o Título de referência do Tesouro Americano
0,30%
em parcela única no vencimento
em parcelas semestrais
Fonte: STN/CODIP.
Coordenação-Geral de Planejamento Estratégico da Dívida Pública
Relacionamento Institucional
Equipe técnica:
Gerente: Lena Oliveira de Carvalho
Adjunto: Jeferson Luis Bittencourt
André Proite
Andrey Goldner Baptista Silva
Fábio Caldas Cres
Karla de Lima Rocha
e-mail: [email protected]
fax: ++ 55 61 412-1565
Tesouro Nacional: http://www.stn.fazenda.gov.br/
Tesouro Direto (venda de títulos públicos pela Internet): http://www.tesourodireto.gov.br/
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Brasil Finaliza as Captações Externas Previstas para 2005