Operação de pré-pagamento da dívida denominada em Dólares da

Lisboa, 21 de Janeiro de 2002
Reuters:
EDPP.IN / EDP.N
Bloomberg: EDP PL / EDP US
Operação de pré-pagamento da dívida
denominada em Dólares da Bandeirante Energia
Nos termos e para os efeitos do artigo 248º do Código dos
Valores Mobiliários, a EDP - Electricidade de Portugal, S.A.
(“EDP”) vem prestar a seguinte informação ao mercado e ao
público em geral:
No seguimento da operação de cisão da Bandeirante, concluída
em 1 de Outubro de 2001, a partir da qual o Grupo EDP detém
96.48% da empresa cindida, o Conselho de Administração da
EDP promoveu a liquidação de cerca de 93% do saldo da dívida
desta empresa denominada em dólares americanos, no valor
de US$ 275.63 milhões, mediante a utilização de títulos da
dívida externa brasileira (Brady Bonds) adquiridos pelo valor de
US$ 203.74 milhões.
Esta operação permite ao Grupo EDP:
§
a obtenção de um proveito financeiro, a reflectir nos
resultados do Grupo ainda em 2001, obtido pela
liquidação da dívida em dólares mediante a aquisição de
Brady Bonds a um desconto significativo face ao
valor nominal;
GABINETE DE RELAÇÕES
COM INVESTIDORES
Pedro Pires, Director
João Prego
Cristina Requicha
Tel: +351 21 001 2834
Fax: +351 21 001 3040
seu
§
a eliminação de um passivo em moeda estrangeira do
balanço da Bandeirante reduzindo substancialmente o
risco cambial que nos últimos anos tem vindo a
prejudicar os resultados consolidados do Grupo EDP.
Email: [email protected]
Site: www.edp.pt
EDP - Electricidade de Portugal, S.A.
Sede: Av. José Malhoa, Lote A 13
1070-157 Lisboa
Portugal
Capital Social: € 3,000,000,000
Matrícula: 1805 da C.R.C. Lisboa
Pessoa Colectiva 500 697 256
Origem da Dívida
No âmbito da privatização do sector eléctrico do Estado de São Paulo, a dívida em
dólares da Eletropaulo – Electricidade de São Paulo S.A. (“Eletropaulo”) foi assumida
pelo Governo Federal Brasileiro, tendo este emitido títulos de dívida externa brasileira
(Brady Bonds) como forma de refinanciamento deste passivo. Em 29 de Dezembro de
1997, no seguimento desta operação, a Eletropaulo celebrou com o Governo Federal
Brasileiro um contrato em que se assume sua devedora, reflectindo este contrato os
prazos e condições dos Bradies emitidos pela República do Brasil.
Ainda no âmbito do processo de privatização do sector eléctrico do Estado de São
Paulo, a Electropaulo foi cindida em 31 de Dezembro de 1997, dando origem à
Bandeirante, que assumiu parte da dívida daquela empresa perante o Governo Federal
Brasileiro.
Posteriormente, em 1 de Outubro de 2001, a EDP e a CPFL celebraram um acordo de
cisão que deu origem à nova Bandeirante Energia (detida em 96.48% pela EDP) tendo
esta nova empresa assumido o total deste passivo financeiro no valor líquido de US$
275.63 milhões.
Operação de Pré-pagamento da dívida em dólares da Bandeirante Energia
Após ter assumido o controle da Bandeirante Energia, a EDP, numa perspectiva de
redução do risco cambial e tirando partido das condições de mercado favoráveis à
compra de títulos de dívida externa brasileira, decidiu liquidar antecipadamente junto
da Secretaria do Tesouro Nacional Brasileira a dívida da Bandeirante Energia
denominada em dólares.
A operação realizada envolveu a compra, no final do mês de Dezembro de 2001, de
US$ 203.74 milhões de Brady Bonds no mercado internacional pela EDP – Electricidade
de Portugal S.A.. Estes títulos foram entregues à Secretaria do Tesouro Nacional
Brasileiro em Janeiro de 2002 pela EDP Brasil S.A. para liquidação da dívida em dólares
da Bandeirante Energia tendo sido agora aceites para cancelamento por este orgão
governamental.
Tendo ainda em conta a clarificação positiva por parte do Governo Brasileiro
relativamente à regulação do sector eléctrico aplicável às empresas de distribuição no
Brasil, a EDP –Electricidade de Portugal S.A realizou em simultâneo com a operação de
pagamento antecipado de dívida, um aumento de capital na EDP Brasil S.A. num
montante igual ao valor de mercado dos títulos adquiridos pelo que a EDP Brasil
assume a posição de credora da Bandeirante.
EDP – Electricidade de Portugal, S.A.